For the United Nations Development Programme

HUMAN DEVELOPMENT REPORT  !  BULGARIA 1996
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human factor include the value system of
economic agents, the attitude towards eco-
nomic processes, the consistent or incon-
sistent behaviour of manpower groups. The
radical changes in the ‘rules of the game’
in the economy also imply a change in the
value system of economic agents. The col-
lectivist orientation of the official value sys-
tem  in  the  conditions  of  command-style
economy is being replaced by a value sys-
tem  aimed  at  individual  success  and  in-
crease of personal profit. The expansion
of crime in the transition period reflects,
among  other  things,  the  deep-going
changes and problems of the value system
of part of the Bulgarian society.
Problems also exist in terms of the at-
titude towards economic processes. Mar-
ket  relations  and  free  initiative  provide
possibilities  for  people’s  orientation  to-
wards jobs that best suit their preferences
and requirements. The high unemployment
rate and reduced business activity in high-
tech sectors, and in science show that be-
sides new possibilities problems born by
the transition crises have also arisen.
The degree of commitment to one’s
company increases if two conditions are
met: the company must be a real economic
agent and must operate in the conditions
of  ‘firm’  budget  restrictions,  demanding
everyone’s efforts so that it can survive and
prosper. The big amount of ’bad debts’,
problems with the fiscal discipline in some
state  and  private  enterprises,  however,
clearly indicate circumstances that objec-
tively hamper the establishment of a cli-
mate of loyalty and commitment to com-
panies and to the existing legal order. Taxes
paid amount to 88-90 per cent, including
VAT - 77-88 per cent, profit tax - 66-70
per cent, and bank loan interests - 43-59
per cent.
The radical change of ownership has
also  created  conditions  for  a  temporary
decline in the loyalty of those employed.
The revival in the processing industry be-
tween 1994 and 1995 has provided possi-
bilities for positive changes. The first nine
months of 1995 witnessed a ten per cent
increase of labour productivity in industry
based on surplus value, as compared with
the same period of 1994.
The consistent behaviour of economic
agents poses a special problem. Sociologi-
cal surveys show that the market economy
principles meet with approval. On the other
hand, phenomena like tax evasion, work-
ers’ opposition to closing down losing en-
terprises, ’bad debts’ and poor financial dis-
cipline, growth of economic crimes, osten-
sibly high income in subsidized industrial
sectors and in banks with a negative net
capital, etc., point to two lines of inconsis-
tency. First, only the positive sides of the
market are accepted (the pursuit of per-
sonal interest), while its ‘price’ is rejected
(taxes, firm budget restrictions, risks). Sec-
ond, groups are taking shape, that benefit
on  non-complying  with  the  rules  of  the
game followed by all the rest. This is par-
Real working salary dynamics
 (changes in per cent over the preceding year)
1992/1991
1993/1992
1994/1993
Industry
20.9
-0.6
-19.5
Construction
14.3
-4.3
-25.9
Farming
-11.8
-5.8
-20.0
Forestry
7.0
-0.1
-31.5
Transport
24.0
5.0
-18.2
Communications
14.8
3.5
-18.6
Trade
20.9
0.7
-22.8
Other sectors of material production
27.4
-7.0
-22.4
Housing construction and
communal services
17.2
-1.0
-21.6
Science
9.9
0.9
-20.5
Education
1.9
1.0
-23.4
Arts and culture
1.6
0.9
-22.1
Health care, sports, tourism
5.7
2.5
-23.8
Finance, credit and insurance
28.3
24.0
-23.0
Management
11.6
9.6
-20.6
Other non-production sectors
25.7
17.2
-21.8
A climate of
organizational,
financial and legal
loyalty is needed
Table 2.3.

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ECONOMIC RESTRUCTURING AND PROBLEMS OF THE HUMAN FACTOR
ticularly true of the social strata linked with
the ‘black’ and ‘gray’ economy.
2.6. Conclusions
The analysis of structural changes in
Bulgarian economy points to a number of
social-technologicaly relevant inferences:
First, the motive force of changes is
the need of adaptation to the international
market demands, and not the technologi-
cal reconstruction.
Second, changes are unfavourable as
a whole because the high-tech sectors and
well-trained manpower are losing their po-
sitions  in  the  structure  of  the  national
economy to sectors with a low surplus value
and relatively lower requirements to man-
power skills.
Third, these unfavourable tendencies
are linked with an overall decrease of real
incomes, especially in high-tech sectors.
Fourth, only a shift towards resource-
saving and technological reconstruction of
Bulgarian  economy  can  ensure  a  stable
growth of incomes. The difference in in-
comes of advanced and developing coun-
tries is a function of the intensity by which
countries  with  lower  incomes  reproduce
innovation processes in the industrial ‘cen-
ter’.
Fifth, from the point of view of value
system, motivation and loyalty to organi-
zations  changes  are  contradictory.  The
behavior of economic agents tends to be
inconsistent.
Sixth, the overcoming of negative ten-
dencies will depend on the transition to-
wards a stable economic growth. This im-
plies stepping up the investment process,
ensuring foreign markets and intensifying
domestic demand.
Seventh,  the  increase  of  investment
would  be  impossible  unless  the  internal
norm of savings is increased and external
financial resources are attracted. It will not
be effective unless the investment process
is accompanied by technological restruc-
turing. This demands clear-cut structural
policy and encouraging the transfer of tech-
nologies.
Eighth, structural changes are taking
place in the conditions of a large-scale re-
striction of state functions in redistributing
the national income well below the social
optimum.
Ninth,  the  dynamics  and  trends  of
structural changes, as well as the forms and
intensity of the structural policy pursued
by the state will even more greatly depend
on the process of Bulgaria’s integration into
the European Union.
The motive force of
restructuring is the
adaptation to new
markets rather than
technological
restructuring

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